Der Monega FairInvest Aktien (ISIN: DE0007560849) feierte am 19. Oktober 2026 sein 20-jähriges Bestehen. Seit Auflegung verbindet der europäische Aktienfonds ökologische und soziale Merkmale mit einem systematischen Investmentansatz. Zum Jubiläum präsentiert sich der Fonds mit einer weiterentwickelten Strategie, die quantitative Titelselektion, breite Diversifikation und die verbindlichen Elemente einer Anlagestrategie für die Auswahl der Investitionen entlang der beworbenen ökologischen oder sozialen Merkmale miteinander verbindet.
Der Monega FairInvest Aktien berücksichtigt seit seiner Auflage im Jahr 2006 ökologische, soziale und Governance-Merkmale (ESG) im Investmentprozess. Heute ist der Fonds als Artikel-8-Produkt gemäß EU-Offenlegungsverordnung klassifiziert. Mit der Übernahme der Fondsverantwortung durch Herrn Dr. Luca Brunke im Jahr 2025 wurde der systematische Anlageprozess gezielt weiterentwickelt. Die Grundidee des Fonds blieb dabei unverändert: Für das breit diversifizierte, europäische Aktienportfolio sollen Unternehmen identifiziert werden, die nach den Kriterien des quantitativen Modells besonders interessant erscheinen. Das zugrunde liegende Faktor-Modell analysiert Unternehmen anhand einer Vielzahl von Merkmalen, wie bspw. Fundamental- sowie Marktdaten eines Unternehmens, und unterstützt so die Auswahl einzelner Titel innerhalb des Investmentuniversums sowie deren Gewichtung im Portfolio.
„Die Grundidee des Fonds ist konstant geblieben: Wir wollen durch systematische Einzeltitelselektion zusätzliche Ertragspotenziale gegenüber dem Investmentuniversum erschließen, ohne ausgeprägte Sektorwetten einzugehen und bei eng gesteuertem Marktrisiko. Zusätzlich beschränken wir die Einzeltitelgewichtungen, um Klumpenrisiken zu vermeiden. Überarbeitet haben wir vor allem die Methodik und die Tiefe des Prozesses. Heute untersuchen wir ein deutlich breiteres Spektrum an Faktoren und prüfen, welche Kombinationen belastbare Signale für die Titelauswahl liefern“, erläutert Dr. Luca Brunke.
Kernstück der Umsetzung ist ein weitgehend automatisierter Rebalancing-Prozess. Auf Basis aktueller Unternehmens- und Marktdaten erzeugt das Modell Signale für die erwartete Rendite eines Unternehmens. Einzeltitel können daraufhin basierend auf diesen Prognosen gegenüber ihrem Gewicht im Investmentuniversum über- oder untergewichtet werden, während Abweichungen bei Sektoren und Marktrisiko eng gesteuert werden. Der Fonds investiert typischerweise in rund 60 bis 80 Aktien. Ein wesentliches Merkmal des Fonds ist die Verankerung von ökologischen und sozialen Merkmalen und nachhaltigen Investitionszielen im Anlageprozess. ESG-Merkmale werden nicht erst nach der Titelauswahl berücksichtigt, sondern fließen unmittelbar in die Portfoliooptimierung ein. Die Berücksichtigung der wichtigsten nachteiligen Auswirkungen auf Nachhaltigkeitsfaktoren ist integraler Bestandteil der Portfoliokonstruktion.
„Der Monega FairInvest Aktien steht seit 20 Jahren für die Verbindung von Nachhaltigkeit und aktiver europäischer Aktienanlage. Dass die Grundidee des Fonds über zwei Jahrzehnte hinweg konsequent fortgeführt und zugleich methodisch weiterentwickelt wurde, zeigt, worauf es bei langfristig ausgerichteten Fondskonzepten ankommt: auf ein klares Profil, einen disziplinierten Investmentprozess und die Bereitschaft, den Prozess kontinuierlich zu hinterfragen“, resümiert Christian Finke, Geschäftsführer der Monega KAG.
